Fitch'ten bankacılık sektörü uyarısı
Fitch, Türk bankaları için dış borçlanmanın yavaşladığını, buna karşın risklerin devam ettiğini vurguladı.
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, Türk bankalarının dış borçlarında büyümenin 2015 ve 2016 ilk çeyrekte yavaşladığını ancak, borcun yarısından fazlasının 12 ay vadeli olması nedeniyle piyasa güvenindeki değişimlere karşı kırılganlığın devam ettiğini bildirdi.
Bankaların son yıllarda Türkiye'nin ana dış borçlanıcıları olduğuna işaret eden Fitch, bankacılık sektörünün dış borcunun 170 milyar dolar civarında olduğunu belirtti.
Temel senaryoda Türk bankalarının piyasalara iyi şekilde ulaşımlarını devam ettireceklerini ve borçlarını çevirebileceklerini öngördüklerini ifade eden Fitch, yabancı para cinsinden likidite pozisyonlarının da bankalara kısa vadeli piyasa kapanmaları ile başa çıkma imkanı sağlayacağını vurguladı. Ancak, piyasalara erişimin uzun süreli kesilmesi halinde aşağı yönlü risklerin ciddi şekilde artacağına dikkat çeken Fitch, "Türkiye ve bankaların dış borçlarını geri ödemelerini gerektiren bir senaryo, TCMB'nin döviz rezervleri, kurlar, yurt içi faizler ve ekoonmik büyüme üzerinde baskı yaratır" ifadelerini kullandı.
Bankaların dış borçlarının 2015 yılında sadece 4 milyar dolar arttığını ve bunun son yıllarda görülen en yavaş artış olduğunu belirten Fitch, bu durumun kısmen Türkiye'nin daralan cari işlemler açığını ve buna bağlı olarak düşük finansan ihtiyacını yansıttığını ifade etti. Ancak Fitch, yavaşlamanın bir kısmının euro ve Türk Lirası'nın ABD Doları karşısında zayıflamalarından kaynaklı kur etkisinden dolayı gerçekleşmesinin muhtemel olduğunu da vurguladı.
Bankaların dış borçları içinde kısa vade oranının yüksek olmaya devam ettiğine de dikkat çeken Fitch, bununla birlikte bankaların tohlam borçları içinde kısa vadenin payının son yıllarda keskin düşüş gösterdiğini de belirtti. 2016 sonunda bu oranın yüzde 40 olduğunu ifade eden Fitch, bunun kısmen bankaların daha az zorunlu karşılık tutmak üzere 364 gün yerine 367 gün borçlanarak kredileri kısa vade yerine uzun vadeye atmalarından kaynaklandığını da öne sürdü.
Türk bankalarının kısa vadeli döviz pozisyonlarının istikrarlı olmaya devam ettiğine de işaret eden Fitch, "Bankaların gelecek 12 ayda 80-90 milyar dolar likiditeye erişebileceklerine inanıyor. Bu rakam, bankaların 65-70 milyar dolar olan potansiyel kısa vaeli borç servis zorunluluklarını aşıyor. Bu rakam, yabancı ortaklar ve bağlı ortaklıklardan alınanlar dahil daha istikrarlı dış fonlamanın geri ödenmesi olasılığını dışlıyor" ifadelerini kullandı.
Bankacılık sektörünün net döviz pozisyonunun sıfıra yakın olduğunu, ancak bankaların döviz cinsinden kredilerde ciddi kredi riskleri olduğunu belirten Fitch, "Bankaların döviz cinsinden şirket kredi defterlerinde zararların artmasını bekliyoruz, ancak kredilerin büyük ölçüde uzun vadeli olmaları nedeniyle bu zararlar kademeli olarak artacak. Biz ayrıca bu zararların yönetilebilir olacağına inanıyoruz" dedi.