Şirket değerlendirmeleri

HSBC Yatırım Menkul Değerler tarafından hazırlanan şirket haberlerini değerlendirme raporu:

AKBANK

Akbank 3. çeyrek sonuçlarını yarın açıklayacak. HSBC Akbank’ın üçüncü çeyrekte 796mn TL net kar rakamı açıklamasını bekliyor. Bu rakam geçtiğimiz çeyreğin %49, bir önceki senenin aynı.

ALBARAKA TURK

Albaraka Türk 3. çeyrek sonuçlarını bugün açıklayacak. HSBC Albaraka Türk’ün üçüncü çeyrekte 57mn TL net kar rakamı açıklamasını bekliyor. Bu rakam geçtiğimiz çeyreğin %21, bir önceki senenin aynı çeyreğinin ise %45 üzerinde bulunmakta. Piyasa beklentisi ise 49mn TL seviyesinde bulunuyor.

TAV

TAV Havalimanları toplan yolcu sayısı Ekim’de %33 arttı. Geçen yıl bulunmayan İzmir iç hatlar ve Medine yolcuları ile düzeltilmiş büyüme ise %10 seviyesinde gerçekleşti. Toplam büyüme ivmesi azalmakla birlikte halen İstanbul Atatürk Havalimanı’nda süren güçlü büyüme (Ekim’de %17) dikkati çekiyor. Ocak-Ekim’de toplam yolcu artışı %26, düzeltilmiş büyüme %19 ve AHL’deki büyüme %16 olarak gerçekleşmiş durumda.

KİPA/UYUM GIDA

Tesco Kipa, Uyum Gıda'nın çoğunluk hisselerini devralmak için ön görüşmelere başladı. Tesco'nun Türkiye iştiraki Tesco Kipa, gıda perakendecisi Uyum Gıda'nın çoğunluk hissesinin satış yoluyla devralınmasına yönelik ön görüşmelere başladığını açıkladı. Özellikle İstanbul ve çevre illerde yoğunlaşan 55 mağazaya sahip olan Uyum Gıda’nın satın alınmasının rekabet üzerinde çok ciddi bir etkisi olacağını düşünmüyoruz. Ancak yabancı ilgisi sektöre devam ediyor olması Migros gibi satışın söz konusu olabileceği şirketler üzerinde beklenti yaratabilir.

THY

THY’den Lufthansa işbirliği haberlerine ilişkin açıklama. Türk Hava Yolları Lufthansa ile mevcut işbirliğine ilave farklı yapılanmanın düşünce aşamasında olduğunu, bir görüşme ya da karar bulunmadığını açıkladı. Açıklamada Ekim 1989'dan beri SunExpress’te ortak olan, 2008'den bu yana da Star Alliance kapsamında işbirliği bulunan THY ile Lufthansa’nın mevcut işbirliği çerçevesinde verilen hizmetler konusunda sürekli görüştükleri belirtildi. Geçen hafta Almanya Başbakanı Angela Merkel ile görüşen Başbakan Erdoğan, THY ile Lufthansa arasında yeni bir işbirliği olabileceğine dönük
açıklamalar yapmıştı. Söz konusu gündem THY hissesini son günlerde destekliyor. Bu raporda bahsi geçen şirketler için HSBC’nin son araştırma notlarında verdiği tavsiye ve hedef fiyatlar şu şekildedir:

AKBNK.IS  Mevcut Fiyat: 8.58 TL, Hedef Fiyat: 8.50 TL, Endeksin Üzerinde Getiri
ALBRK.IS  Mevcut Fiyat: 1.40 TL, Hedef Fiyat: 1.32 TL, Endekse Paralel Getiri
TAVHL.IS  Mevcut Fiyat: 8.96 TL, Hedef Fiyat: 11.50 TL, Endeksin Üzerinde Getiri
MGROS.IS  Mevcut Fiyat: 19.35 TL, Hedef Fiyat: 23.80 TL, Endeksin Üzerinde Getiri
THY.IS  Mevcut Fiyat: 4.31 TL, Hedef Fiyat: 4.70 TL, Endekse Paralel Getiri