HSBC, Turkcell için hedef fiyatını yükseltti

İSTANBUL - HSBC, Turkcell için önerisini 'Endekse Parelel Getiri'den 'Endeksin Üzerinde Getiri'ye yükseltirken, Türk Telekom için 'Endeksin Altında Getiri Önerisini korudu.

HSBC, ( www.hsbc.com.tr ) konu ile ilgili raporunda, Turkcell için önerisini Endekse Paralel Getiri'den 'Endeksin Üzerinde Getiri'ye ve hedef fiyatını 11 TL'den 14 TL'ye yükseltirken, Türk Telekom için 6.5 TL hedef fiyat ile 'Endeksin Altında Getiri Önerisini koruduklarını belirtti.

Raporda şu değerlendirme yapıldı:

"HSBC yayınladığı Telekom Sektör Raporu’nda Turkcell için önerisini 14.0TL hedef fiyat ile “Endeksin Üzerinde Getiri”ye yükseltti. Yayınlanan raporda şu ifadeler yer aldı: Mobil sektörde rekabetin 2013 yılında kısmen azalacağını düşünüyoruz. Sabit hat tarafında zorluklar Türk Telekom’un büyümesini sınırlayacaktır. Turkcell için hedef fiyatımızı 14.0TL’ye yükseltiyoruz (11.0TL’den) önerimizi ise “Endekse Paralel Getiri”den, “Endeksin Üzerinde Getiri”ye yükseltiyoruz.

Hissedarlar arası sorunun gerek mahkeme sürecinde gerekse Yönetim Kurulu’na bağımsız üye ataması yoluyla çözümü temettü dağıtımı için önemli bir beklenti yaratmaktadır. Türk Telekom için ise “Endeksin Altında Getiri” önerimizi ve 6.5TL hedef fiyatımızı koruyoruz. Turkcell hedef fiyatımız için en önemli aşağı yönde riskler arasında mobil sektörde olası rekabet artışı ve regülasyonda olası olumsuz düzenlemeler, Türk Telekom hedef fiyatımız için ise en önemli yukarı yönde riskler arasında TL’nin güçlü seyretmesi ve regülasyonda şirketi olumlu yönde etkileyebilecek değişiklikler olarak sıralanabilir.

Bu raporda bahsi geçen şirketler için HSBC’nin son araştırma notlarında verdiği tavsiye ve hedef fiyatlar şu şekildedir: 

TTKOM.IS  Mevcut Fiyat: 7.06 TL, Hedef Fiyat: 6.50 TL, Endeksin Altında Getiri

TCELL.IS  Mevcut Fiyat: 11.75 TL, Hedef Fiyat: 14.00 TL, Endekse Paralel Getiri